这篇文章强调，近期部分中小银行下调存款利率，更多的是金融机构的市场化行为。去年9月，国有银行纷纷下调存款利率，此后多家股份制商业银行也纷纷下调存款利率。最近降息的银行基本都是之前没有调息的中小银行。此外，随着贷款利率的持续下降，银行的资产端收益也会下降。如果存款利率长期处于高位，负债端成本较高，银行息差将大幅收窄，可能导致利润承压，甚至可能影响银行稳健经营和服务实体经济的可持续性。因此，存款利率下调也是银行基于自身业务考虑做出的自主决策。
国家商报综合证券日报、Yangguang.com和经济日报。
中小银行存款利率调整有什么影响？未来银行存款利率还会继续调整吗？对此，多位专家表示，在银行息差压力下降低存款利率是合理的，未来存款利率继续下降的空间空有限。
郭进指出，银行净息差持续收窄，一年期LPR利率处于历史低位，叠加新考核机制惩罚压力。二季度，新一轮银行存款利率下调可能启动。
多地中小银行下调存款利率
4月11日，陕西铜川银泰恒通村镇银行开始执行调整后的存款利率。该行前日宣布，将一年期、两年期和三年期整存整取定期存款利率分别调整至2.15%、2.65%和3.3%。定期存款全部下调10个基点。
广东南粤银行宣布，自4月4日起，存款利率中个人存款利率由0.385%下调至0.3%，整存整取利率下调2个基点至15个基点。
河南农信社将一年期、两年期、三年期整存整取定期存款[天辰登记]挂牌利率分别从2.25%、2.70%、3.30%下调至1.90%、2.40%、2.85%(分别下调35个基点、30个基点、45个基点)，河南省多家农商行纷纷效仿。
4月8日晚，淮滨农商行发布调整存款利率的通知。根据全省农村信用社安排，决定自当日起将一年期、二年期、三年期整存整取定期存款挂牌利率分别下调至1.9%、2.4%、2.85%。
4月以来，河南新县农村商业银行、焦作解放农村商业银行、固始农村商业银行、湖北罗田农村商业银行等部分中小银行调整部分定期存款利率，利率下调幅度在5至45个基点。
此外，包括湖北、陕西、内蒙古等地的中小银行也密集开启存款利率下调模式，下调幅度不一。据了解，此轮调整的银行主要是城商行和农商行。此外，一些国有银行也调整了部分定期存款的利率。“从4月1日起，存1万元、存5万元的三年期新定期存款利率分别为3.05%和3.1%，分别比此前的3.1%和3.25%下调5个和15个基点。”交通银行北京某支行的工作人员说。
据证券日报报道，东方金诚首席宏观分析师王庆对记者表示，目前，银行的净息差已经处于历史低位。为了促进实体经济融资成本的稳步下降，银行会选择在负债端多下功夫，其中适度下调存款利率是必然选择。
中国人民银行货币政策司司长邹兰回应称，去年4月，中国人民银行建立了存款利率市场化调整机制，引导银行参考市场利率变化合理调整存款利率水平。去年9月，各大银行根据当时的市场变化，进一步下调存款利率，其他银行纷纷跟进。当时大部分银行已经主动降低了存款利率。最近主要是中小银行上次没调，春节前后存款利率上调后部分银行又调回来了。
邹兰说，“近年来，市场整体利率有所下降。比如最近半年理财产品预期收益率比去年4月下降了0.3个百分点。去年以来，存款的增长更加明显，市场的供求关系发生了变化。在新机制下，存款利率下降了。”
7家银行的净息差不到1.8%
净息差是衡量各类银行盈利能力的重要指标之一，是银行的净利息收入与银行全部有息资产的比率。
银监会数据显示，2022年末，商业银行整体净息差为1.91%，同比下降17BP(基点)，是2010年以来净息差首次跌破2%，最近四个季度净息差呈逐季下降趋势。从不同类型银行来看，城商行和农商行去年净息差下降超过20BP，高于国有银行和股份行。
“去年净息差明显下降，主要受贷款重定价、实体经济受益、企业信贷需求持续减弱等多方面因素影响。”上海金融与发展实验室主任曾刚表示，去年净息差的改善受到信贷需求不足和存款市场竞争激烈的制约。受融资渠道和管理水平的限制，中小银行降低负债成本的难度较大。此外，不良贷款的核销也会对利润和净息差产生影响。房地产贷款和按揭贷款的利息收入也受到房地产产业链的拖累，潜在的净息差压力不容忽视。
从上市银行来看，2022年有7家银行的净息差低于1.8%，最低仅为1.48%。根据《办法》，净息差的评分标准为:“不低于1.8%(含)”为100分；“0.8%(含)至1.8%”为60分(含)至100分；“低于0.8%”为0。因此，上述7家银行可能会受到处罚。此外，还有一家银行去年净息差为1.81%，逼近“警戒线”。
据央广网4月22日报道，上海金融与发展实验室主任曾刚告诉记者，“贷款利率持续下行，存款利率不动不涨，导致银行净息差压力增大，进而影响银行的可持续经营，尤其是城商行、农商行等中小银行。”曾刚说，“中小银行负债结构更简单，储蓄定期存款占比高，息差收窄更突出。”
曾刚解释说，中小银行只有在债务结构优化空有限的情况下，才能通过降低存款利率来降低资金成本。从根本上说，适度下调存款利率也是中小银行加强资产负债管理、提高管理效率的重要手段，可以增强其应对利率风险的能力，为降低实体经济融资成本创造更好的基础。
未来存款利率下行的幅度有多大空？在曾刚看来，下行空区间有限。曾刚认为，目前贷款利率已进入合理区间，不太可能进一步下降，因此存款利率的下行压力正在逐步放缓。但之前未调整存款利率的中小银行可能会下调，已调整的空进一步下调空间有限。
“虽然存款利率下降了，但是整体银行业的存款没有减少，反而增加了，这说明老百姓还是比较喜欢低风险的资产。”曾刚说，“在目前的环境下，在进行投资选择时，我们应该平衡风险和收益的偏好，根据风险的偏好来决定我们的投资选择”。
经济日报:理性看待存款利率下降
4月26日，《经济日报》发表题为《理性看待存款利率下行》的文章。本文指出，目前存款利率下行对投资者的影响有限。短期内，投资者在定期存款、理财产品和债券之间的投资分布不会有大的变化。
本文指出，在理性看待存款利率下行趋势的同时，应厘清利率变动的原因和逻辑。作为中国金融领域最重要的改革之一，利率市场化改革备受关注，影响深远。利率不仅是资金的价格，也是重要的宏观经济变量，决定着资金的流向，对宏观经济平衡和资源配置具有重要的指导意义。就存款利率而言，其市场化改革迈出了重要步伐。
原标题|多地中小银行下调存款利率，部分降幅达45个基点！专家:未来继续往下走空有限！中央媒体的声音:一个理性的视角
继4月初部分银行下调定期存款利率后，近日，多家中小银行加入下调队伍。据证券日报4月26日报道，记者不完全统计，4月以来，山东、陕西、河南、湖北、广东、山西等地的中小银行相继调整定期存款利率，部分银行降幅高达45个基点。多位接受采访的业内人士对记者表示，今年一季度，部分商业银行的净息差指标可能会继续下降，这也是近期多家中小银行密集下调存款利率以稳定息差的原因之一。